Option trading tactics

10 Estratégias de opções a serem conhecidas Muitas vezes, os traders saltam para o jogo de opções com pouca ou nenhuma compreensão de quantas estratégias de opções estão disponíveis para limitar seu risco e maximizar o retorno. Com um pouco de esforço, no entanto, os comerciantes podem aprender a aproveitar a flexibilidade eo poder total das opções como um veículo comercial. Com isso em mente, weve montado este slide show, que esperamos que irá encurtar a curva de aprendizagem e aponte na direcção certa. Muitas vezes, os comerciantes saltar para o jogo de opções com pouca ou nenhuma compreensão de quantas estratégias de opções estão disponíveis para limitar o risco e maximizar o retorno. Com um pouco de esforço, no entanto, os comerciantes podem aprender a aproveitar a flexibilidade eo poder total das opções como um veículo comercial. Com isso em mente, weve montado este slide show, que esperamos que irá encurtar a curva de aprendizagem e aponte na direcção certa. 1. Chamada Coberta Além de comprar uma opção de chamada nua, você também pode participar de uma chamada coberta básica ou comprar-escrever estratégia. Nesta estratégia, você compraria os ativos diretamente, e simultaneamente escrever (ou vender) uma opção de compra nesses mesmos ativos. Seu volume de ativos de propriedade deve ser equivalente ao número de ativos subjacentes à opção de compra. Os investidores usam frequentemente esta posição quando têm uma posição de curto prazo e uma opinião neutra sobre os activos, e estão a tentar gerar lucros adicionais (através do recebimento do prémio de chamada) ou proteger contra uma potencial diminuição do valor dos activos subjacentes. 2. Married Put Em uma estratégia de casado, um investidor que compra (ou atualmente possui) um ativo particular (como ações), compra simultaneamente uma opção de venda para um Número equivalente de acções. Os investidores irão usar esta estratégia quando eles estão otimistas sobre o preço dos ativos e querem se proteger contra possíveis perdas de curto prazo. Esta estratégia funciona essencialmente como uma apólice de seguro, e estabelece um piso se o preço de ativos mergulhar dramaticamente. (Para obter mais informações sobre como usar esta estratégia, consulte Married Puts: A Protective Relationship). 3. Bull Call Spread Em uma estratégia de spread de call bull, um investidor irá comprar simultaneamente opções de compra a um preço de exercício específico e vender o mesmo número de chamadas em um Preço de exercício mais alto. Ambas as opções de chamada terão o mesmo mês de vencimento e o ativo subjacente. Esse tipo de estratégia de spread vertical é freqüentemente usado quando um investidor está otimista e espera um aumento moderado no preço do ativo subjacente. (Para saber mais, leia Vertical Bull e Bear Credit Spreads.) 4. Bear Put Spread O urso colocar estratégia de propagação é outra forma de propagação vertical. Nesta estratégia, o investidor irá simultaneamente comprar opções de venda como um preço de exercício específico e vender o mesmo número de puts a um preço de exercício mais baixo. Ambas as opções seriam para o mesmo activo subjacente e teriam a mesma data de vencimento. Este método é utilizado quando o comerciante é de baixa e espera que o preço dos ativos subjacentes diminua. Oferece ganhos limitados e perdas limitadas. (Para obter mais informações sobre esta estratégia, leia Bear Spreads Put: Uma Alternativa Rugindo para Short Selling.) 5. Colar de proteção Uma estratégia de colar de proteção é realizada através da compra de uma opção de venda out-of-the-money e escrever um out-of-the - - opção de compra de dinheiro ao mesmo tempo, para o mesmo ativo subjacente (como ações). Esta estratégia é frequentemente utilizada pelos investidores depois de uma posição longa em um estoque experimentou ganhos substanciais. Desta forma, os investidores podem bloquear o lucro sem vender suas ações. 6. Long Straddle Uma longa estratégia de opções straddle é quando um investidor compra tanto uma chamada e opção de venda com o mesmo preço de exercício, o ativo subjacente E data de expiração simultaneamente. Um investidor, muitas vezes, usar esta estratégia quando ele ou ela acredita que o preço do activo subjacente vai mover sigificantly, mas não tem certeza de qual direção o movimento vai tomar. Esta estratégia permite ao investidor manter ganhos ilimitados, enquanto a perda é limitada ao custo de ambos os contratos de opções. 7. Estrangulamento Longo Em uma estratégia de opções de estrangulamento longo, o investidor compra uma opção de compra e venda com o mesmo vencimento e ativo subjacente, mas com preços de exercício diferentes. O preço de exercício de venda será normalmente abaixo do preço de exercício da opção de compra, e ambas as opções serão fora do dinheiro. Um investidor que usa essa estratégia acredita que o preço dos ativos subjacentes experimentará um grande movimento, mas não tem certeza de qual direção o movimento tomará. As perdas são limitadas aos custos de ambas as opções estrangulamentos serão tipicamente mais baratos do que straddles porque as opções são compradas fora do dinheiro. (Para obter mais informações, consulte Obtenha uma fortaleza Hold On Lucro com estrangulamentos.) 8. Butterfly Spread Todas as estratégias até este ponto exigiram uma combinação de dois diferentes posições ou contratos. Em uma borboleta estratégia de opções de propagação, um investidor irá combinar uma estratégia de spread de touro e uma estratégia de spread de urso e usar três diferentes preços de greve. Por exemplo, um tipo de propagação de borboleta envolve a compra de uma opção de compra (put) ao preço de exercício mais baixo (mais alto), enquanto vende duas opções de compra (put) a um preço de exercício maior (menor) e uma última chamada (put) A um preço de exercício ainda mais elevado (inferior). (Para mais informações sobre esta estratégia, leia Definindo Armadilhas de Lucro com Espaldas de Borboletas.) 9. Condor de Ferro Uma estratégia ainda mais interessante é o condor de i ron. Nesta estratégia, o investidor, simultaneamente, mantém uma posição longa e curta em duas estranhas estratégias diferentes. O condor de ferro é uma estratégia bastante complexa que definitivamente requer tempo para aprender e prática para dominar. (Recomendamos que você leia mais sobre esta estratégia em Take Flight With An Iron Condor.) Se você se reunir para Iron Condors e tentar a estratégia para si mesmo (risk-free) no simulador Investopedia. Aqui está a borboleta de ferro. Nesta estratégia, um investidor irá combinar um longo ou curto straddle com a compra simultânea ou venda de um estrangulamento. Embora semelhante a uma borboleta espalhar, esta estratégia difere porque usa chamadas e puts, ao contrário de um ou outro. Lucro e perda são ambos limitados dentro de uma escala específica, dependendo dos preços de exercício das opções usadas. Os investidores costumam usar opções fora do dinheiro em um esforço para cortar custos ao mesmo tempo em que limitam o risco. Nada contido nesta publicação se destina a constituir pareceres legais, fiscais, de valores mobiliários ou de investimento, nem uma opinião sobre a adequação de qualquer investimento, nem uma solicitação de qualquer tipo. As informações gerais contidas nesta publicação não devem ser aplicadas sem a obtenção de conselhos legais, fiscais e de investimento específicos de um profissional licenciado. Artigos relacionados Uma compreensão completa do risco é essencial na negociação de opções. Assim é conhecer os fatores que afetam o preço da opção. Opções oferecem estratégias alternativas para os investidores a lucrar com a negociação de valores subjacentes, desde que o iniciante entende. Uma unidade que é igual a 1 / 100th de 1, e é usada para denotar a mudança em um instrumento financeiro. O ponto de base é comumente. O regulamento do Conselho da Reserva Federal que governa contas de dinheiro do cliente eo montante de crédito que as empresas de corretagem e. Uma política monetária não convencional em que um banco central compra ativos financeiros do setor privado para diminuir os juros. A taxa de juros em que uma instituição depositária empresta fundos mantidos no Federal Reserve para outra instituição depositária. Uma carteira de títulos de renda fixa nos quais cada título tem uma data de vencimento significativamente diferente. A finalidade de. Experiência de negociação de Opções O proprietário, Kim Klaiman, deve ser uma das pessoas mais experientes no campo, mas ele consegue permanecer humilde. Sua integridade pessoal é óbvia e desempenha um papel importante no valor deste serviço. Uma das únicas pessoas que eu encontrei na rede que realmente realmente comércios. Os preenchimentos são preenchimentos reais, os comércios são negócios reais, não apenas teorias como a maioria dos serviços. Kim é extremamente experiente. Ao longo dos últimos 12 meses, a minha compreensão da negociação de opções, gregos, valor intrínseco / extrínseco, volatilidade implícita etc aumentaram tremendamente, graças a SO e Kim. Todo negócio é discutido e documentado. Aprendi muito mais do SO do que em qualquer outro lugar para negócios comandados por eventos como ganhos cheios. O valor educacional de SO excede o preço de admissão. Existem muitas pessoas inteligentes na comunidade. Ive sido com SO desde o início. Seu responsável pelo meu sucesso comercial. Realmente foi uma decisão que muda a vida. Sem isso, eu nunca teria aprendido o que eu aprendi e eu dou crédito no comerciante Ive tornar-se. Uma das coisas que distingue Kim dos outros é que cada um dos comércios é real não hipotético. Assim, sua negociação bem sucedida torna-se o seu sucesso comercial, uma vez que não há nenhuma razão que você não pode coincidir com seus comércios. Em três meses, descobri que este é o melhor serviço de investimento que educa as pessoas sobre como fazer negociação de opções. Kim (o proprietário e editor) é muito conhecedor sobre diferentes estratégias de negociação de opções. Os métodos de negociação são claras, completas e bem explicadas para todos os níveis de habilidade. Os negócios futuros são discutidos e dissecados, entradas e saídas óptimas são determinadas. Operações executadas são monitoradas e analisadas. Sistemas Trading Trading Existem tantos tipos distintos de estratégias que são aparentemente tão complexo quando comparado com o padrão de negociação outright. Mesmo muitos comerciantes espalhados seriam menos propensos a querer se envolver. Mas enquanto que em face das opções estratégias são complexas, o grau de complexidade pode ser variada pela estratégia que você escolher para uma determinada situação. Você pode escolher: chamadas põe strangles straddles borboletas ferro condors e muitos mais. As estratégias das opções podem permitir que você troque suas expectativas do mercado e controle o nível do risco que você está disposto a participar com. Você pode ser ultra-agressivo ou muito mais conservador. Você pode negociar várias estratégias, a fim de lucrar em todos os tipos de condições de mercado. Assista nossas opções Trading Video Como escolher opções rentáveis ​​Como qualquer coisa na vida, um pouco de educação muitas vezes desmistifica as coisas muito. A única coisa é que você não precisa necessariamente trocar estratégias de opções complexas em tudo para beneficiar deles. Se você troca estoques normalmente simplesmente substituindo suas posições regulares com chamadas longas ou opções de venda, você pode fazer seu dinheiro trabalhar mais eficazmente para você. Se você já tem um sistema que gera seus sinais de entrada e saída para você, não há nenhuma razão por que você não pode ir com as opções de negociação imediatamente. Tudo o que você realmente precisa é saber a direção em que você acredita que o estoque subjacente (ou qualquer outra coisa na qual a opção está escrita) pode se mover e ter uma idéia de quanto tempo pode demorar para alcançar seu alvo. Por que considerar a negociação de opções Há uma razão realmente atraente para opções de negociação e isso é a alavancagem que você pode comandar em comparação com a negociação do estoque em si. Mas opções também tornam muito fácil ter uma visão negativa sobre os preços das ações, simplesmente comprando uma opção de venda. Embora, como acontece com qualquer tipo de negociação, há o potencial para perder uma grande quantidade de capital se você empregar a estratégia errada ou comércio muito grande uma posição em relação ao tamanho da sua conta, você pode pelo menos garantir a sua perda máxima em qualquer opções que você comprar o Prémio originalmente pago mais comissões. Se a opção expirar para além do preço de exercício (preço ao qual você tem o direito de exercer a opção em) abaixo para uma chamada ou acima de uma opção de colocar é desprezada. Como fazer opções de negociação Então vamos dizer, por exemplo, que sua estratégia gera um sinal de compra no estoque. Neste ponto, você precisa estar pronto para comprar uma opção de compra at-the-money ou in-the-money com tempo suficiente restante até sua data de expiração. Historicamente, a maioria das opções foram negociadas entre o comprador e o vendedor e estavam em-o-dinheiro. Depois de ter comprado a sua opção de compra, o seu retorno é algo como isto: - Claramente a coisa a lembrar aqui é que, a fim de compensar o prémio que você paga para comprar a opção, o estoque subjacente deve mover um montante mínimo além do preço de exercício . Sua estratégia precisa ter potencial de lucro suficiente para que valha a pena tomar o comércio em primeiro lugar. A última coisa que você realmente precisa lembrar é que na maioria dos casos você não precisa exercer suas opções em tudo. Como o valor subjacente da ação se move em seu favor, o preço da opção que você possui vai aumentar para refletir esse fato. Uma vez que o estoque acerta seu alvo do lucro para sua estratégia, você pode apenas vender sua opção para trás. Advertências com opções de negociação Só porque uma opção está lá e ele comércios, não significa dizer que theres vai ser suficiente liquidez para entrar e sair rapidamente e eficientemente. O custo dos mercados ilíquidos pode ser a diferença entre uma estratégia vencedora e perdedora, portanto, certifique-se de que você tenha em conta isso corretamente. Alavancagem é um maravilhoso e ainda uma coisa terrível ao mesmo tempo. Se você comprar muitas opções porque você acha que seu risco é limitado, você deve pensar novamente. Se você perder, você ainda está perdendo uma proporção de seu capital comercial e é importante para limitar isso a um nível pelo qual você é capaz de sustentar um período de retirada sem ir busto. Finalmente, as opções fora do dinheiro provavelmente serão baratas por um motivo no curto prazo. As chances são de que o partido escrevendo estas opções é muito confiante de que os preços não vai exceder o preço de opção de greve na expiração e, portanto, a sua vontade de ter um prémio inferior. De qualquer forma, as opções são uma ótima maneira de usar seu capital comercial. Eles são altamente flexíveis, dar alavancagem fantástica e permitem que você comércio de tal forma que se adapte a sua estratégia atual. Portanto, tomar o tempo para se familiarizar com eles poderia ser tempo bem gasto.